Electronic Theses and Dissertation

Universitas Syiah Kuala

NULL

REAKSI SAHAM SYARIAH DI INDONESIA (EVENT STUDY SELAMA PANDEMI COVID-19)

Pengarang

MUHAMMAD ALFIE SYAHRIN - Personal Name;

Dosen Pembimbing

Nomor Pokok Mahasiswa

1601103010080

Fakultas & Prodi

Fakultas Ekonomi dan Bisnis / Akuntansi (S1) / PDDIKTI : 62201

Subject

Kata Kunci

Penerbit

Banda Aceh : Universitas Syiah Kuala., 2021

Bahasa

Indonesia

No Classification

Literature Searching Service

Hard copy atau foto copy dari buku ini dapat diberikan dengan syarat ketentuan berlaku, jika berminat, silahkan hubungi via telegram (Chat Services LSS)

ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk melihat reaksi saham syariah sebelum dan sesudah
pengumuman masuknya COVID-19 ke Indonesia melalui abnormal return dan
trading volume activity (TVA). Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif
studi peristiwa (event study) dimana 100 hari digunakan sebagai periode estimasi
dan 120 hari berikutnya digunakan sebagai periode penelitian dengan 60 hari
sebelum dan 60 hari sesudah pengumuman masuknya COVID-19 ke Indonesia.
Model yang digunakan dalam penelitian ini guna melihat Average Abnormal Return
(AAR) adalah mean adjusted model dan untuk melihat volume perdagangan selama
periode penelitian adalah Average Trading Volume Activity (ATVA). Sampel dari
penelitian ini terdiri dari 30 saham perusahaan yang terdaftar di Jakarta Islamic
Index (JII) selama periode Januari 2020 hingga Mei 2020. Hasil penelitian ini
menunjukkan bahwa abnormal return tidak menunjukkan perbedaan yang
signifikan pada saham perusahaan yang terdaftar di JII sebelum dan sesudah
pengumuman masuknya COVID-19 ke Indonesia, sedangkan trading volume
activity (TVA) menunjukkan sebaliknya, yaitu terdapat perubahan yang signifikan
dari TVA saham perusahaan yang terdaftar di JII sebelum dan sesudah
pengumuman masuknya COVID-19 ke Indonesia.
Kata kunci: reaksi saham syariah, studi peristiwa, abnormal return, trading
volume activity, COVID