Electronic Theses and Dissertation

THE ROLE OF AUDIT QUALITY IN MODERATING THE EFFECTS OF
CORPORATE GOVERNANCE AND POLITICAL CONNECTIONS ON
EARNINGS MANAGEMENT IN STATE-OWNED ENTERPRISES IN
INDONESIA

By : Teuku Indra Fajar
NPM : 2201203010025

Supervisor : 1. Dr. Rita Meutia, S.E., M.Si.
2. Dr. Fazli Syam BZ. S.E., M.Si., Ak., C.A.,
Cert.DA


ABSTRACT


This study aims to examine the effect of corporate governance and political
connections on earnings management, with audit quality serving as a moderating
variable. The study employs a quantitative approach using secondary data obtained
from companies' annual reports. While the research data collection technique data
collection techniques were carried out using documentation techniques. This study
uses Structural Equation Model- Partial Least Square (SEM-PLS) analysis with
WarpPLS version 8.0. The results indicate that corporate governance has a positive
effect on earnings management, while political connections have a negative effect
on earnings management. Furthermore, audit quality moderates the relationship
between corporate governance and earnings management but does not moderate
the relationship between political connections and earnings management. These
findings suggest that the effectiveness of corporate governance and audit quality
remains essential in explaining earnings management practices within companies.
Keywords: Earnings management, corporate governance,political connection,
audit quality

PERAN KUALITAS AUDIT DALAM MEMODERASI PENGARUH TATA KELOLA PERUSAHAAN DAN KONEKSI POLITIK TERHADAP MANAJEMEN LABA PADA PERUSAHAAN BUMN DI INDONESIA Oleh : Teuku Indra Fajar NPM : 2201203010025 Pembimbing : 1. Dr. Rita Meutia, S.E., M.Si 2. Dr. Fazli Syam BZ. S.E., M.Si., Ak., C.A., Cert.DA ABSTRAK Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh tata kelola perusahaan dan koneksi politik terhadap manajemen laba dengan kualitas audit sebagai variabel moderasi. Penelitian menggunakan pendekatan kuantitatif dengan data sekunder yang diperoleh dari laporan tahunan perusahaan. Sampel penelitian dipilih menggunakan metode purposive sampling, kemudian teknik pengumpulan data penelitian dilakukan dengan teknik dokumentasi. Penelitian ini menggunakan analisis Structural Equation Model- Partial Least Square (SEM-PLS) dengan WarpPLS versi 8.0.. Hasil penelitian menunjukkan bahwa tata kelola perusahaan berpengaruh positif terhadap manajemen laba, sedangkan koneksi politik berpengaruh negatif terhadap manajemen laba. Selain itu, kualitas audit terbukti memoderasi pengaruh tata kelola perusahaan terhadap manajemen laba, namun tidak mampu memoderasi pengaruh koneksi politik terhadap manajemen laba. Temuan ini memberikan implikasi bahwa efektivitas tata kelola perusahaan dan kualitas audit masih menjadi faktor penting dalam menjelaskan praktik manajemen laba pada perusahaan. Kata Kunci: Manajemen laba, tata kelola perusahaan, koneksi politik, kualitas audit