PENGUJIAN ANOMALI PASAR DI PASAR MODAL INDONESIA:
STUDI EMPIRIS DI BURSA EFEK INDONESIA
Elsi Agustin
Primary Author
mixed material
bibliography
Banda Aceh
Fakultas Ekonomi dan Bisnis (S1)
2023
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui anomali pasar di pasar modal Indonesia yang berfokus di Indeks LQ 45 Periode Januari 2011 – Desember 2021. Anomali yang dibahas adalah anomali musiman atau Seasonal Anomaly yang meliputi Day of The Week Effect (Monday Effect dan Weekend Effect) dan Month of The Year Effect (January Effect). Data yang digunakan merupakan data sekunder yang diperoleh dari situs IDX dan Yahoo Finance. Metode analisis data yang digunakan adalah analisis regresi menggunakan model OLS dan GARCH yang diolah dengan Eviews. Hasil penelitian menemukan bahwa terdapat anomali pasar di Indeks LQ 45 periode Januari 2011 – Desember 2021, yang mana anomali tersebut adalah Day of The Week Effect (Monday Effect) dan Month of The Year Effect (Efek bulan Desember). Hasil penelitian juga menemukan bahwa tidak terjadi Weekend Effect di Indeks LQ 45 periode Januari 2011 – Desember 2021.
Kata Kunci: Efficient Market Hyphothesis, Market Anomaly, Seasonal Anomaly, Monday Effect, Weekend Effect, January Effect
0
ELECTRONIC THESES AND DISSERTATION Universitas Syiah Kuala
111718
2023-06-22 11:03:12
2023-06-22 11:49:11
machine generated