Electronic Theses and Dissertation

Abstrak penelitian ini bertujuan untuk mel;ihat sejauh mana risiko sistematis mempengaruhi expected return saham dalam pembentukkan portofolio optimal pada industri manufaktur di bursa efek jakarta, lokasi penelitian pada pt bursa efek jakarta (jakarta stock exchange), jalan jend. sudirman, kavling 52-53, jakarta,12190 indonesia. penelitian ini berdasarkan pengumpulan data sekunder, berupa data harga saham bulanan tahun 2001-2004 pada perusahaan manufaktur yang terdaftar di bursa efek jakarta data sekunder tersebut diperoleh dan jsx monthly statistic 2001-2004. data sekunder kemudian di olah melalui program invers dan excel dalam pembentukkan optimal portofohionya, setelah itu data di analisis melalui program spss 12.0 for windows. hasil penelitian menunjukkan bahwa antara expected return dan risiko sistematis memilki hubungan yang searah dan signifikan dapat dibuktikan dari nilai r square sebesar 13 % dan koefesien regresi sebesar 7. 894, serta hasil ui t menunjukkan bahwa t statistik pada varable xi adalah 2,835 dengan tingkat signifikansi sebesar 0.006 (a< 0,05), artinya bahwa risiko sistimatis memiliki pengaruh yang signifikan terhadap expected return saham dalam rangka pembentukan portofolio optimal pada industri manufaktur di bursa efek jakarta berdasarkan hasil penelitian ini dapat disimpulkan bahwa risiko sistematis memang berpengaruh secara signifikan dan searah terhadap expected return saham dalam rangka pembentukan portofolio optimal pada industrf manufaktur di bursa efek jakarta